1. A QUESTÃO: ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO VERSUS OPERACIONAL

No Capítulo VI do Manual da Receita Federal de 2007, relativo às Perguntas e Respostas sobre o IRPJ - Imposto de Renda das Pessoas Jurídicas tributadas pelo LUCRO REAL lê-se:

Pergunta 021 - Poderão ser excluídas do lucro líquido, para fins de apuração do lucro real, mediante exclusão no Lalur (Livro de Apuração do Lucro Real), as contraprestações de arrendamento mercantil na modalidade de leasing financeiro (Resolução Bacen 2.309/1996), contabilizadas em conta do Ativo Permanente do Arrendatário, em atendimento às disposições da NBC-T-10.2, aprovada pela Resolução CFC 921/2002?

NOTA DO COSIFE: A Resolução CFC 921/2001, que aprovou a NBC-T-10.2 - Operações de Arrendamento Mercantil, foi REVOGADA pela Resolução CFC1.141/2008, que foi REVOGADA pela Resolução CFC 1.304/2010 (NBC-TG-06). Em complementação foi expedida a Resolução 1.256/2009.

Em resposta ao questionado, a Receita Federal respondeu o seguinte:

A pessoa jurídica deve contabilizar tal operação em conta específica do ativo permanente, subgrupo do imobilizado, com contrapartida no passivo, podendo considerar como dedutível apenas a quota de depreciação respectiva.

Por falta de previsão legal, os valores desembolsados mensalmente não podem ser excluídos do lucro líquido para fins de determinação do lucro real e da base de cálculo da CSLL mediante o seu registro no Lalur, eis que o referido livro é destinado a registrar valores que, por sua natureza eminentemente fiscal, não devem constar da escrituração comercial. Assim, não pode ser utilizado para suprir ausências da escrituração comercial da pessoa jurídica. (Grifo Nosso)

Normativo: PN CST 96/1978 e PN CST 11/1979

Por sua vez, no Capítulo VI do Manual da Receita Federal de 2012, relativo às Perguntas e Respostas sobre o IRPJ - Imposto de Renda das Pessoas Jurídicas tributadas pelo LUCRO REAL lê-se:

Pergunta 021 Qual o tratamento tributário das operações de arrendamento mercantil?

Independentemente da forma como forem contabilizadas, em atendimento às normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM), com base na competência conferida pelo § 3º do art. 177 da Lei nº 6.404, de 1976, e pelos demais órgãos reguladores que visem a alinhar a legislação específica com os padrões internacionais de contabilidade, as contraprestações pagas ou creditadas por força do contrato de arrendamento mercantil serão dedutíveis na apuração do lucro real da pessoa jurídica arrendatária, se decorrentes de bens relacionados intrinsecamente com a produção ou comercialização dos bens e serviços.

A aquisição, pelo arrendatário, de bens arrendados em desacordo com as disposições da Lei nº 6.099, de 1974, com as alterações da Lei nº 7.132, de 1983, será considerada opção de compra e venda a prestação, tendo como preço o total das contraprestações pagas durante a vigência do arrendamento, acrescido da parcela paga a título de preço de aquisição. Nesse caso, tais importâncias serão indedutíveis, para efeito de determinação do lucro real.

2. INTRODUÇÃO

1. CONSIDERAÇÕES PRELIMINARES
2. CONSIDERAÇÕES SOBRE O DITO PELO AGENTE FISCAL DA RECEITA FEDERAL

2.1. CONSIDERAÇÕES PRELIMINARES

Em primeiro lugar faz-se necessário destacar que as Resoluções para regulamentação do SFN - Sistema Financeiro Nacional brasileiro são expedidas pelo CMN - Conselho Monetário Nacional e não pelo BACEN - Banco Central do Brasil que apenas as publica (as torna públicas).

Por sua vez, a Resolução CMN 2.309/1996 teve vários de seus artigos regulamentados por outros normativos. Os normativos realmente expedidos pelo BACEN têm como identificação as denominações de Circular, Carta-Circular ou Comunicado.

A consolidação dos normativos em vigor sobre leasing estava no MNI 2-4 - Arrendamento Mercantil, que era parte do antigo MNI expedido Bacen. Mas, o BACEN extingui o seu MNI.

Porém, o coordenador do COSIFE, resolveu manter o MNI com outra forma de apresentação na qualidade de Manual Alternativo de Normas Instruções deste COSIFE. Além das normas do BACEN, o NOVO MNI - MANUAL ALTERNATIVO DE NORMAS E INSTRUÇÕES também pode apresentar normas expedidas por outras Agências Nacionais Reguladoras, além das do BACEN, da CVM, SUSEP e PREVIC.

2.2. CONSIDERAÇÕES SOBRE O DITO PELO AGENTE FISCAL DA RECEITA FEDERAL

No caso em questão o agente fiscal da Receita Federal consultado em 2007, naturalmente por não ser contador (auditor), absteve-se de opinar sobre a forma instituída pelo CFC para contabilização das operações de arrendamento mercantil financeiro na arrendatária e na arrendadora, sobre o que passamos a discorrer.

Em razão da existência de duas modalidades de arrendamento mercantil financeiro, foi necessária a reformulação do contido no texto originalmente escrito em 07/07/2007. Tanto a RFB - Receita Federal do Brasil como o CFC deixaram de considerar que existem duas modalidades de arrendamento mercantil financeiro. Mesmo na atual NBC-TG- 06, aprovada em 2010 pelo CFC.

3. DEFINIÇÃO - ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO - LEASEBACK

Segundo o Dicionário Michaelis Leaseback é um contrato de venda e arrendamento da propriedade vendida ou de arrendamento de ex-propriedade. É uma das formas de arrendamento mercantil financeiro.

Por sua vez, as NBC - Normas Brasileiras de Contabilidade convergidas às normas internacionais deixaram de trar a matéria como Lesing (Arrendamento Mercantil) para denominá-la apenas como ARRENDAMENTO que se confunde a simples locação (pagamento de aluguel).

4. LEASEBACK = ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO TRADICIONAL

1. DEFINIÇÃO BÁSICA
2. CONTABILIZAÇÃO NA ARRENDADORA
3. CONTABILIZAÇÃO NA ARRENDATÁRIA
4. O QUE MENCIONA A LEGISLAÇÃO SOBRE ARRENDAMENTO MERCANTIL

4.1. DEFINIÇÃO BÁSICA

O tradicional leaseback é aquele arrendamento mercantil financeiro em que uma empresa vende a outra ou a alguém parte ou o todo de sua propriedade e equipamento, ao mesmo tempo em que obtém um contrato de arrendamento de longo prazo para continuar usando o que vendeu. A finalidade desse tipo de operação quase sempre se destina à obtenção de capital de giro (working capital).

4.2. CONTABILIZAÇÃO NA ARRENDADORA

Neste caso o ativo (bem objeto comprado para imediato arrendamento à empresa ex-proprietária) passa a ser contabilizado como propriedade da empresa arrendadora. Na contabilidade desta o bem passa ser depreciado, gerando Despesa de Depreciação, e o aluguel recebido é contabilidade como Receita de Locação de Imóveis.

4.3. CONTABILIZAÇÃO NA ARRENDATÁRIA

Assim, o Ativo (bem objeto de venda e imediato arrendamento) é baixado da contabilidade da empresa ex-proprietária. O eventual prejuízo sofrido nessa venda não será dedutível para evitar um falso planejamento tributário, tal como vinha ocorrendo até 1983 quando foi sancionada a Lei 7.132/1983.

Logo, na contabilidade da arrendatária o valor do aluguel pago mensalmente será lançado como Despesa de Locação dedutível para efeito do cálculo do IRPJ - Imposto de Renda - Pessoa Jurídica e da CSLL - Contribuição Social sobre o Lucro Líquido.

4.4. O QUE MENCIONA A LEGISLAÇÃO SOBRE ARRENDAMENTO MERCANTIL

Nos artigos 9º e 11 da Lei 6.099/1974 lê-se:

Art. 2º Não terá o tratamento previsto nesta Lei o arrendamento de bens contratado entre pessoas jurídicas direta ou indiretamente coligadas ou interdependentes, assim como o contratado com o próprio fabricante.

§ 1º O Conselho Monetário Nacional especificará em regulamento os casos de coligação e interdependência.

§ 2º Somente farão jus ao tratamento previsto nesta Lei as operações realizadas ou por empresas arrendadoras que fizerem dessa operação o objeto principal de sua atividade ou que centralizarem tais operações em um departamento especializado com escrituração própria.

Art. 9º - As operações de arrendamento mercantil contratadas com o próprio vendedor do bem ou com pessoas jurídicas a ele vinculadas, mediante quaisquer das relações previstas no art. 2º desta Lei, poderão também ser realizadas por instituições financeiras expressamente autorizadas pelo Conselho Monetário Nacional, que estabelecerá as condições para a realização das operações previstas neste artigo. (Redação dada pela Lei 7.132/1983)

Parágrafo único - Nos casos deste artigo, o prejuízo decorrente da venda do bem não será dedutível na determinação do lucro real. (Redação dada pela Lei 7.132/1983)

Art 11. Serão consideradas como custo ou despesa operacional da pessoa jurídica arrendatária as contraprestações pagas ou creditadas por força do contrato de arrendamento mercantil.

§ 1º A aquisição pelo arrendatário de bens arrendados em desacordo com as disposições desta Lei, será considerada operação de compra e venda a prestação.

§ 2º O preço de compra e venda, no caso do parágrafo anterior, será o total das contraprestações pagas durante a vigência do arrendamento, acrescido da parcela paga a título de preço de aquisição.

§ 3º Na hipótese prevista no parágrafo primeiro deste artigo, as importâncias já deduzidas, como custo ou despesa operacional pela adquirente, acrescerão ao lucro tributável pelo imposto de renda, no exercício correspondente à respectiva dedução.

§ 4º O imposto não recolhido na hipótese do parágrafo anterior, será devido com acréscimo de juros e correção monetária, multa e demais penalidades legais.

Para evitar uma grande onda de planejamento tributário artificioso acontecida de 1974 a 1983 foi necessária a colocação do contido no § único do artigo 9º da Lei 6.099/1974.

Note que as informações até aqui colocadas são divergentes da fornecida pela Receita Federal em 2007, acima transcrita. Aquela informação cabe somente à hipótese que será descrita a seguir.

5. O NOVO ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO

1. COMPRA E VENDA A PRAZO - SEM VALOR RESIDUAL = COMPRA DEFINITIVA
2. ARRENDAMENTO COM FIXAÇÃO DO VALOR RESIDUAL = COM OPÇÃO DE COMPRA AO FINAL DO CONTRATO
3. CONTABILIZAÇÃO DA VENDA A PRAZO NA ARRENDADORA
4. CONTABILIZAÇÃO DA COMPRA A PRAZO NA ARRENDATÁRIA
5. CONTABILIZAÇÃO DO LEASING FINANCEIRO NA ARRENDADORA (COM OPÇÃO DE COMPRA)
6. CONSIDERAÇÕES SOBRE AS OPERAÇÕES DE ARRENDAMENTO MERCANTIL

5.1. COMPRA E VENDA A PRAZO - SEM VALOR RESIDUAL = COMPRA DEFINITIVA

Nessa nova modalidade de Arrendamento Mercantil Financeiro, na prática a empresa arrendadora passa a operar como uma financeira (sociedade de crédito, financiamento e investimento) ou como um banco de investimentos. Isto é, a empresa arrendadora passa a financiar a compra a prazo de bens de produção que são contabilizados no Imobilizado de Uso das empresas adquirentes. Neste caso a empresa arrendatária poderia reivindicar o crédito tributário o ICMS sobre a operação de compra e venda a prazo (§ 1º do artigo 11 da Lei 6.099/1974).

5.2. ARRENDAMENTO COM FIXAÇÃO DO VALOR RESIDUAL = COM OPÇÃO DE COMPRA AO FINAL DO CONTRATO

Mas, a Resolução CMN 2.309/1996 em seu artigo 5º deixa claro que, em tese, no arrendamento mercantil financeiro também deve existir cláusula com o preço de exercício da opção de compra no vencimento do contrato. Neste caso o bem objeto de arrendamento deve ficar contabilizado no Imobilizado de Arrendamento da empresa arrendadora. Portanto, nessa modalidade a arrendatária não tem direito a crédito tributário o ICMS sobre o valor total da operação de leasing. O crédito do ICMS será apenas o destacado sobre o valor residual do bem.

5.3. CONTABILIZAÇÃO DA VENDA A PRAZO NA ARRENDADORA

A empresa arrendadora contabilizará o financiamento concedido a exemplo de como fazem as instituições financeiras.

1) - pela compra do bem objeto de arrendamento:

Débito: Bens Objeto de Arrendamento
Crédito: Caixa / Bancos (ou)
Crédito: Fornecedores de Bens para Arrendamento

2) - pela realização do financiamento:

Débito: Arredamento Mercantil Financeiro a Receber
Crédito: Bens Objeto de Arrendamento (baixa do Imobilizado de Arrendamento)
Crédito: Receitas Financeiras a Apropriar

3) - pela apropriação mensal das Receitas:

Débito: Receitas Financeiras a Apropriar
Crédito: Receitas de Arrendamento Financeiro

4) - pelo recebimento das contraprestações:

Débito: Caixa / Bancos
Crédito: Arredamento Mercantil Financeiro a Receber

5.4. CONTABILIZAÇÃO DA COMPRA A PRAZO NA ARRENDATÁRIA

1) - Pela aquisição do bem financiado:

Débito: Imobilizado de Uso
Débito: Despesas Financeiras a Apropriar
Crédito: Arrendamento Mercantil Financeiro a Pagar

2) - pelo pagamento das contraprestações:

Débito: Arrendamento Mercantil Financeiro a Pagar
Crédito: Caixa / Bancos

3) - pela apropriação mensal das Despesas:

Débito: Despesas Financeiras de Arrendamento Financeiro
Crédito: Despesas Financeiras a Apropriar

4) - pela Depreciação mensal do bem objeto de arrendamento financeiro

Débito: Despesa de Depreciação
Crédito: Depreciação Acumulada

5.5. CONTABILIZAÇÃO DO LEASING FINANCEIRO NA ARRENDADORA (COM OPÇÃO DE COMPRA)

No artigo 3º da Lei 6.099/74 lê-se:

Artigo 3º. Serão escriturados em conta especial do ativo imobilizado da arrendadora os bens destinados a arrendamento mercantil.

1) - pela compra do bem objeto de arrendamento:

Débito: Bens Objeto de Arrendamento
Crédito: Caixa / Bancos (ou)
Crédito: Fornecedores de Bens para Arrendamento

2) - pela Depreciação mensal do bem objeto de arrendamento financeiro

Débito: Custo de Leasing Financeiro - Depreciação
Crédito: Depreciação Acumulada

3) - pela contabilização do contrato de arrendamento financeiro:

Débito: Contraprestações de Leasing Financeiro a Receber
Crédito: Receita de Leasing Financeiro a Apropriar

4) - Pelo recebimento das contraprestações:

Débito: Caixa / Bancos
Crédito: Contraprestações de Leasing Financeiro a Receber

5) - pela apropriação da Receita de Leasing Financeiro:

Débito: Receita de Leasing Financeiro a Apropriar
Crédito: Receita de Leasing Financeiro - Contraprestações

6) - pelo exercício da opção de compra pelo arrendatário:

Débito: Caixa / Bancos
Crédito: Receita de Leasing Financeiro - Valor Residual

7) - pela baixa do bem imobilizado de arrendamento:

Débito: Depreciação Acumulada
Crédito: Bens Objeto de Arrendamento
Débito: Prejuízo na Baixa de Imobilizado de Arrendamento (Insuficiência de Depreciação)

5.6. CONTABILIZAÇÃO DO LEASING FINANCEIRO NA ARRENDATÁRIA (COM OPÇÃO DE COMPRA)

1) - pela contabilização do contrato de arrendamento financeiro:

Débito: Despesa de Leasing Financeiro a Apropriar
Crédito: Contraprestações de Leasing Financeiro a Pagar

4) - Pelo pagamento das contraprestações:

Débito: Contraprestações de Leasing Financeiro a Pagar
Crédito: Caixa / Bancos

5) - pela apropriação da Despesa de Leasing Financeiro:

Débito: Despesa de Leasing Financeiro - Contraprestações
Crédito: Despesa de Leasing Financeiro a Apropriar

6) - pelo exercício da opção de compra pelo valor residual:

Débito: Bens Oriundos de Arrendamento Mercantil - Valor Residual
Crédito: Caixa / Bancos

7) - pela reavaliação ao Valor Justo:

Débito: Bens Oriundos de Arrendamento Mercantil - Reavaliação
Crédito: Ajustes de Avaliação Patrimonial

6. CONSIDERAÇÕES SOBRE AS OPERAÇÕES DE ARRENDAMENTO MERCANTIL

Segundo o CMN, as operações de arrendamento mercantil financeiro também podem ser realizadas pelas mesmas pessoas jurídicas autorizadas a realizar operações de arrendamento mercantil operacional. Ou seja, elas podem ser realizadas pelas empresas de arrendamento mercantil e pelos bancos múltiplos com carteira de arrendamento mercantil.

Mas, na modalidade de leasing financeiro também podem operar as demais instituições financeiras que estejam autorizadas a contratar operações de arrendamento com o próprio vendedor do bem ou com pessoas jurídicas a ele (vendedor) coligadas ou interdependentes.

Ainda, segundo as normas consolidadas no MNI 2-4 pelo Banco Central do Brasil, às operações de arrendamento mercantil contratadas com o próprio vendedor do bem ou com pessoas a ele coligadas ou interdependentes aplicam-se as mesmas condições fixadas para as operações de arrendamento mercantil operacional.

Essas operações de leasing financeiro podem ser realizadas apenas com pessoas jurídicas, na condição de arrendatária, portanto, são vedadas as operações com pessoas físicas. O leasing operacional pode ser pactuado com pessoas físicas como arrendatárias.

Os bancos múltiplos com carteira de investimento, de desenvolvimento e/ou de crédito imobiliário, os bancos de investimento, os bancos de desenvolvimento, as caixas econômicas e as sociedades de crédito imobiliário também podem realizar as operações de arrendamento mercantil financeiro.

Este tipo de operação possibilita que as proprietárias principalmente de bens imóveis consigam o já mencionado capital de giro, sem a necessidade de obtenção de empréstimos em instituições financeiras.

Segundo o MNI 2-4-2 é considerada como operação de arrendamento mercantil financeiro a modalidade em que:

a) as contraprestações e demais pagamentos previstos no contrato, devidos pela arrendatária, sejam normalmente suficientes para que a arrendadora recupere o custo do bem arrendado durante o prazo contratual da operação e, adicionalmente, obtenha um retorno sobre os recursos investidos;

b) as despesas de manutenção, assistência técnica e Serviços correlatos a operacionalidade do bem arrendado sejam de responsabilidade da arrendatária;

c) o preço para o exercício da opção de compra seja livremente pactuado, podendo ser, inclusive, o valor de mercado do bem arrendado.

Note que no caso de arrendamento mercantil operacional a despesa de arrendamento contabilizada pela arrendatária deve ser igual à receita contabilizada pela arrendadora. Assim sendo, o eventual Valor Residual pago não será despesa e sim investimento, que será contabilizado no Ativo Permanente da Arrendatária.

É importante observar que na empresa de leasing (arrendadora) a depreciação do bem contabilizado no seu Ativo Permanente (Bens para Arrendamento Mercantil Operacional) será contabilizada como custo operacional , reduzindo o valor das contraprestações recebidas que serão registradas como receita. Portanto, na operação de leasing, utilizando-se essa forma de contabilização, não haverá perda de tributação para o Estado. Observe que a depreciação que seria contabilizada pela arrendatária, se o bem ainda fosse seu, passa a ser contabilizada pela arrendadora e a despesa de arrendamento contabilizada pela arrendatária passa a ser a receita operacional na empresa de leasing arrendadora.

7. ARRENDAMENTO MERCANTIL CONTRATADO COM EMPRESA DO EXTERIOR

Fatalmente haverá perda para o Estado quando a operação de arrendamento mercantil financeiro for efetuada com arrendador estabelecido no exterior, especialmente se domiciliado em paraíso fiscal, cujo fato está explicado em Planejamento Tributário - Leasing Internacional.

Veja exemplos em LEASING - Planejamento Tributário e Irregularidades

8. CONSIDERAÇÕES SOBRE O ARRENDAMENTO MERCANTIL

1. LEASING OPERACIONAL
2. LEASEBACK = ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO
3. ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO = COMPRA E VENDA A PRAZO
4. O VERDADEIRO ARRENDAMENTO MERCANTIL OPERACIONAL

8.1. LEASING OPERACIONAL

Para que a operação seja de fato considerada como arrendamento mercantil operacional, é preciso que o arrendador seja proprietário do bem e que haja um valor residual a ser pago no final do contrato pela Opção de Compra ou Recompra do bem objeto.

8.2. LEASEBACK = ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO

Por isso, no caso do leasing financeiro tradicional (leaseback), é indispensável que o bem objeto seja vendido pelo seu proprietário (futuro arrendatário) ao futuro arrendador (comprador).

Podemos afirmar que numa operação de leaseback = arrendamento mercantil financeiro, se o bem objeto não for vendido pela arrendatária ao arrendador, não existirá a operação de leasing financeiro. Haverá, sim, uma operação de empréstimo provavelmente garantido por hipoteca ou penhor do bem objeto. Este tipo de operação é vedada às empresas de leasing como atividade operacional regular.

8.3. ARRENDAMENTO MERCANTIL FINANCEIRO = COMPRA E VENDA A PRAZO

No caso de arrendamento mercantil financeiro, se não houver com valor residual e nem a correspondente opção de compra ao final do contrato, sendo que a empresa arrendatária tenha o bem objeto contabilizado no seu Ativo Permanente e baixado no Imobilizado de Arrendamento da empresa arrendadora, a operação será de venda a prazo e não de arrendamento.

8.4. O VERDADEIRO ARRENDAMENTO MERCANTIL OPERACIONAL

Na verdadeira operação de arrendamento mercantil operacional o bem objeto só integrará o Ativo Permanente da Arrendatária depois de pago o Valor Residual estipulado no contrato, que se refere à efetivação da Opção de Compra do bem arrendado.

A contabilização do bem adquirido será efetuada pelo Valor Residual efetivamente pago e poderá ser objeto de reavaliação para que no Ativo Permanente da Arrendatária o bem volte a apresentar o preço de mercado (artigos 434 a 438 do RIR/1999).

Assim sendo, deve ser seguida a regra geral instituída pelo artigo 3º da Lei 6.099/74 que é a de que o bem objeto do arrendamento sempre esteja contabilizado no ativo permanente da arrendadora, sem o que não existe o arrendamento. Ver também o artigo 415 do RIR/1999.

9. CONSIDERAÇÕES SOBRE A LEGISLAÇÃO E AS NORMAS

Na verdade o artigo 9º da Lei 6.099/74 se refere às características desse tipo de operação, sem mencionar que ela teria a denominação de arrendamento mercantil financeiro. Mesmo que não existisse a previsão legal da existência e regularidade do arrendamento mercantil financeiro, o legislador por intermédio dos artigos 5º ao 10 e ainda dos de número 23 e 24 da citada lei delegou ao CMN o poder de regulamentar a matéria, o que foi feito através da Resolução CMN 2.309/1996.