OS BANCOS BRASILEIROS NUNCA PERDEM, GRAÇAS AO COPOM

EM TEMPOS BONS OU RUINS, BANCOS BRASILEIROS LUCRAM

São Paulo,  27/08/2015 (Revisada em 13-03-2024)

Referências: COPOM - Comitê de Política Monetária, órgão do Banco Central do Brasil e do CMN - Conselho Monetário Nacional que mantém a alta Taxa de Juros ("Taxa SELIC") reinante no Brasil, que aumentam os preços pagos pelo Consumidor Brasileiro, porque aumentam o Custo Operacional das empresas, o chamado Custo Brasil, assim contribuindo para o aumento da Inflação.

Índice desta página:

• OS BANCOS BRASILEIROS NUNCA PERDEM, GRAÇAS AO COPOM
• EM TEMPOS BONS OU RUINS, BANCOS BRASILEIROS LUCRAM

Veja também:

• Tragédia Grega Esconde Segredo dos Bancos Privados - por Maria Lucia Fattorelli - Coordenadora Nacional da Auditoria Cidadã da Dívida do Brasil, convidada pela presidente do Parlamento Grego para colaborar com Comitê da Verdade sobre a Dívida Pública Grega.

Por Américo G Parada Fº - Contador - Coordenador do COSIFE

OS BANCOS BRASILEIROS NUNCA PERDEM, GRAÇAS AO COPOM

Da Redação do COSIFE

Diante do artigo publicado no Brasil em 25/08/2015 pela ONG denominada Auditoria Cidadã (da Dívida Pública), que efetuou tradução livre dum artigo escrito por Dan Horch e publicado pelo jornal The New York Times em 14/08/2015, podemos concluir que o COPOM - Comitê de Política Monetária do Brasil é o único culpado pelas crises financeiras (fiscais) enfrentadas pelo nosso País desde a sua criação no Governo FHC.

De tal afirmativa o leitor poderá perceber que durante o Governo Lula foi determinada a progressiva redução da Taxa de Juros, reduzindo-se até 7,5% no final de 2010. Com a taxa de juros baixa, o índice de inflação também foi mantido baixo (menor que a média verificada durante o Governo FHC. Veja no gráfico publicado no texto Querem Transformar os Eleitores em Meros Idiotas.

Sobre a desgraça fiscal promovida pelo COPOM durante o Governo Dilma Russeff, poderíamos dizer de antemão que a elevação da taxa de juros (de 7,5% para 14,25% - Taxa SELIC) serviu apenas como índice de correção monetária para melhor remunerar os investimentos dos principais capitalistas, no sentido de proteger seus lucros, que foram reduzidos pela Crise Mundial provocada por inescrupulosos empresários dos paises desenvolvidos. Então, agindo sempre em defesa dos detentores do Grande Capital, os gestores das nossas políticas monetárias em todos os tempos, nunca quiseram saber que problemas a população menos afortunada seria obrigada a enfrentar em razão do aumento dessa taxa de juros que a partir de 2011 vem nitidamente provocando a crescente inflação brasileira.

Então, deve ser lembrado aos esquecidinhos que a correção monetária foi extinta a partir de 1996 justamente porque era considerada como alimentadora da inflação pelos abalizados gestores da nossas políticas econômica e monetária durante o Governo FHC.

Em tempo: "Devo lembrar aos esquecidinhos" era um dos jargões utilizados pelo colunista social Ibrahim Sued ("fofoqueiro") que se apresentava a partir de 1958 na TV Rio (1955-1977), desde o Governo Juscelino Kubitschek (1956-1961) e no restante da década de 1960.

Evitando detalhes que nada mais acrescentam ao demonstrado, poderíamos dizer que o aumento da taxa de juros em 6,75% (14,25% menos 7,5%), que o governo Dilma está sendo obrigado a pagar por determinação do COPOM, gera um Gasto Público suplementar anual de aproximadamente R$ 175 bilhões. Nesse cálculo foi levado em conta o valor da dívida pública brasileira em julho de 2015, no valor total de R$ 2.604 bilhões ou 2,6 trilhões, conforme foi publicado no site do Tesouro Nacional.

Diante dessa obrigação de atender o que foi determinado pelo COPOM, a Presidenta foi obrigada a fazer o tal  Ajuste Fiscal, também sob pressão dos oposicionistas ao Governo brasileiro. O Ajuste Fiscal foi feito para reservar o dinheiro que será desfalcado do Tesouro Nacional para ser entregue aos inescrupulosos capitalistas, que não estão minimamente preocupados com os danos que esse Desfalque no Tesouro Nacional vai gerar para o Povo brasileiro. Tais indivíduos, também criminosos, deveriam ser tão procurados pela Polícia Federal como foram os ladrões do Banco Central em Fortaleza - CE.

Diante de todos esses fatos, pergunta-se: Em defesa dos interesses de quem os oposicionistas ao governo no Congresso Nacional estão agindo? Em defesa do Povo brasileiro ou em defesa dos grandes capitalistas?

Não tendo de onde tirar esse dinheiro que será entregue ao 1% mais rico, especialmente em razão da sonegação fiscal praticada por tal grupo, a Presidenta foi obrigada a reduzir os Gastos Públicos, na realidade Investimentos Públicos, que seriam efetuados em benefício dos menos favorecidos e no desenvolvimento nacional para criação de empregos.

Outro detalhe importante é que a sonegação fiscal é praticada no Brasil com o auxílio de importantes consultores em planejamento tributário e por lobistas que também são criminosos como todos aqueles empresários que participaram dos desfalques na Petrobras.

Criminosos também são todos aqueles que judicialmente não determinaram o confisco dos bens dos empresários fraudadores, tal como é feito com os traficantes e terroristas.

Agindo somente em favor dos detentores do Grande Capital, nas décadas perdidas de 1980 e 1990, os nossos governantes agiram da mesma forma como Dilma agiu. Embora aqueles governantes nenhum progresso tenham trazido para o Brasil, eram aplaudidos porque os oposicionistas de agora eram aliados deles. Logo também deveriam apoiar a Presidenta Dilma. Observe que aquelas décadas foram consideradas como perdidas justamente porque todos eles eram incompetentes ou mal intencionados. Nesta segunda hipótese, agiam como representantes dos nossos colonizadores econômicos. Por isso, os gestores das nossas políticas monetárias viviam com o pires na mão pedindo esmolas para os estrangeiros.

Note que todo dinheiro que volta ao Brasil como Capital Estrangeiro foi totalmente roubado do nosso território desde 1500. E esse falso Capital Estrangeiro vem sempre paraísos fiscais. Então, considerando-se que o capital estrangeiro vindo de paraísos fiscais não tem dono que se possa identificar, seria fácil para os governantes o confisco desses ditos investimentos estrangeiros que nitidamente são oriundos da lavagem de dinheiro obtido na ilegalidade (sem tributação).

Ainda sobre o mesmo tema, "Desfalque no Tesouro Nacional" (agora o da Grécia), no texto indicado no índice desta página, denominado Tragédia Grega Esconde Segredo dos Bancos Privados, o leitor poderá perceber que também nos países considerados como desenvolvidos, ou tradicionais, o Povo vem sendo tratado como escória pelos políticos que agem apenas em defesa do Grande Capital detido por verdadeiros senhores feudais (escravocratas).

Diante dos fatos que se tem notícias, é possível perceber que os problemas mundiais estão sendo provocados pelos megalomaníacos controladores das grandes empresas, mediante a formação de Cartéis internacionais. Entre essas empresas chamadas de multinacionais ou transnacionais também estão as instituições financeiras e as demais entidades jurídicas pertencentes aos agentes do mercado de capitais, que são os maiores manipuladores de cotações no imenso Cassino Global que se transformaram as Bolsas de Valores e os "Mercados de Balcão" (organizados por aquelas Bolsas).

Também é possível perceber que todas essas grandes empresas privadas, apesar de serem as principais sonegadoras de tributos, são as primeiras a receberem subsídios estatais em todo o mundo, principalmente quando seus elevados lucros são travados pela inadimplência popular e pelas falências encadeadas ("risco sistêmico").

Tudo isto nos leva a crer que todos dirigentes públicos, não somente os ditadores apoiados pelas potências mundiais, estão sendo amplamente subornados pelos detentores do Grande Capital blindado em paraísos fiscais. Justamente por tal motivo deixam de agir como deveriam. Isto é, deveriam confiscar todos os investimentos vindos de paraísos fiscais.

Sem mais delongas, vejamos, então, o que dizem os comentaristas estrangeiros, no texto traduzido, a seguir transcrito.

EM TEMPOS BONS OU RUINS, BANCOS BRASILEIROS LUCRAM

Original em inglês por Dan Horch publicado no jornal The New York Times em 14/08/2015. Tradução livre  publicada em 25/08/2015 por Auditoria Cidadã da Dívida Pública.

SÃO PAULO, Brasil – Partidos políticos que tem como símbolo uma estrela vermelha tendem a ser desfavoráveis para banqueiros, mas o partido governante do Brasil tem sido uma exceção lucrativa.

Quando o Partido dos Trabalhadores (PT), do ex-presidente Luiz Inácio Lula da Silva e da ... presidenta Dilma Rousseff chegou ao poder em 2003, ele prometeu, e por muitos anos cumpriu, um padrão de vida melhor para os pobres e trabalhadores do país.

OS EXCESSIVOS GANHOS DOS BANQUEIROS

Ainda assim, os ganhos tem sido muito mais impressionantes para o setor bancário do país, enquanto o setor produtivo tem estagnado e a economia geral tem sofrido os altos e baixos dos preços globais das commodities. O lucro anual combinado dos quatro maiores bancos brasileiros cresceu mais de 850% (de US$ 2,1 bilhões para US$ 20 bilhões) nos 12 anos de governo do Partido dos Trabalhadores.

A CORRUPÇÃO CAPITANEADA PELO EMPRESARIADO INESCRUPULOSO

Mesmo com um escândalo de corrupção centrado na estatal gigante do petróleo Petrobras, motivando a paralisação de setores importantes da economia, os lucros dos bancos continuaram crescendo.

Os ganhos dos bancos corresponderam a mais da metade do total de lucros das companhias na Bovespa em 2013 e 2014, de acordo com a consultoria Economática.

Enquanto o mercado de ações é um fraco reflexo da economia brasileira – o agronegócio e as automobilísticas são mal representadas – os lucros dos bancos nunca foram acima de 25% do total no decorrer de toda a década passada.

A ATUAÇÃO DOS BANCOS ESTATAIS VERSUS BANCOS PRIVADOS

O maior banco do Brasil e o terceiro maior, Banco do Brasil (1º) e Caixa Econômica Federal (3º), não [têm] o lucro como sua única missão [ou seu único objeto social]. O governo, que controla ambos, frequentemente os obriga a se envolver em operações menos lucrativas como são [os serviços de utilidade pública que proporcionam oportunidades de inclusão social aos menos favorecidos].

Os dois bancos gigantes do setor privado, Itaú e Bradesco, têm [grandes] retornos sobre o patrimônio [referência investido] – [que é] uma [forma de] medida dos ganhos que a empresa consegue [maximizar com] cada real investido – de cerca de 20% [de rentabilidade sobre o capital investido]. Grandes bancos dos Estados Unidos normalmente conseguem chegar a apenas metade disso.

O GRANDE CAPITAL DEFENDIDO PELOS GESTORES DE POLÍTICAS MONETÁRIAS

Políticas governamentais e tendências econômicas tem ajudado os bancos no Brasil.

Uma delas refere-se às taxas de juros fixadas pelo COPOM - Comitê de Política Monetária a níveis tão elevados que deixariam tomadores de empréstimos atônitos na maioria dos países.

Foi em razão dessa visível irresponsabilidade dos membros do COPOM que pelo menos uma das Agências de Classificação de Riscos Internacional atribuiu às taxas de juros brasileiras a condição de meramente especulativas.

No chamado mercado de crédito livre, que exclui empréstimos subsidiados pelo governo para habitação e infraestrutura, consumidores brasileiros pagam, em média, 58,6% de juros, e empresas pagam 27,5% para tomar dinheiro emprestado.

Acadêmicos brasileiros discutem sobre as razões para taxas tão altas, mas um histórico de alta inflação, flutuações cambiais e grandes déficits orçamentários governamentais significam que o governo em si deve pagar um preço alto para tomar dinheiro emprestado.

EIS POR QUE A MISÉRIA GRAÇA, MESMO COM TÃO ELEVADA CARGA TRIBUTÁRIA

A taxa básica de juros do Banco Central, que incide sobre os títulos do Tesouro Nacional, é de 14,25%.

Já que os bancos podem ganhar um bom dinheiro somente comprando títulos governamentais, para enfrentar o esforço e risco de realizar empréstimos, eles precisam de um lucro ainda maior. E eles geralmente obtém tais lucros.

A cada ano, os lucros são sempre maiores. Trata-se do princípio básico da privatização dos lucros e da socialização dos prejuízos.

O spread médio – a diferença entre o que bancos pagam para ter acesso ao capital e o que eles cobram para emprestá-lo – é 30,7 pontos percentuais no mercado livre de crédito.

Nem tudo nisso é lucro. Taxas e custos regulatórios são altos, e o governo anunciou um plano para aumentar ainda mais as taxas sobre os lucros bancários. E o calote é um risco sério.

O CALOTE PROVOCADO PELOS ALTOS JUROS COBRADOS DOS MENOS FAVORECIDOS

Quase 56 milhões de brasileiros, mais de um quarto da população brasileira, se tornaram inadimplentes e agora estão na lista negra da Serasa Experian, uma agência de relatórios de crédito.

Mas os spreads são facilmente grandes o suficiente para compensar, especialmente quando a economia está crescendo.

E quando os tempos são ruins, os bancos podem se voltar para o governo.

O TESOURO NACIONAL NA QUALIDADE DE ACIONISTA CONTROLADOR DOS BANCOS

O TESOURO NACIONAL ASSUMINDO OS PREJUÍZOS CAUSADOS PELOS PRIVATAS

O Tesouro brasileiro não somente vende títulos que protegem [mais precisamente os grandes] investidores da inflação, como certos títulos do tesouro americano fazem, mas também oferece títulos indexados à Taxa Básica de juros ou à variação cambial.

Quando os bancos percebem que a economia está para se deteriorar, eles resgatam seus empréstimos e migram para os investimentos amparados pelo governo.

Como resultado, muitos dos recentes problemas econômicos brasileiros, como inflação de quase 9%, câmbio em desvalorização e alta nas taxas de juros, tem na verdade assegurado os lucros dos bancos.

AS ABALIZADAS OPINIÕES DOS COMENTARISTAS ECONÔMICOS

“Bancos brasileiros são experts em operar em meio a instabilidades econômicas”, declarou Luiz Fernando de Paula, professor da Faculdade de Ciências Econômicas da Universidade do Estado do Rio de Janeiro (FCE/UERJ). “Devido aos títulos governamentais que oferecem proteção, crises cambiais e choques de taxas de juros não se transformam em crises bancárias. Ao invés disso, o governo [quis dizer: o Tesouro Nacional] arca com o preço”. Isto é, sofre um desfalque.

Em um sinal de como o governo e os bancos estão entrelaçados, o setor bancário brasileiro detém cerca de 27% da dívida pública nacional.

Isto é, o setor bancário recebe juros de 14,25% ao ano sobre um montante equivalente a 27% dos títulos emitidos pelo Tesouro Nacional.

OS BANCOS ESTATAIS BEM QUE COMPETIRAM, MAS O COPOM ESTRAGOU TUDO

Falta de competição também pode estar ajudando os lucros dos bancos privados.

Desde que a crise bancária dos anos 90 ameaçou dezenas de instituições financeiras com insolvência, as autoridades tem incentivado uma séries de fusões e aquisições.

“Nenhum governante deu em momento algum uma declaração sobre o assunto, mas nós temos visto um viés regulatório que propicia bancos em menor número, mas mais sólidos”, afirmou Roberto Luis Troster, ex-economista chefe da Federação Brasileira dos Bancos (Febraban).

Por um lado, essa política foi um sucesso. A forma como muitos bancos americanos e europeus foram abalados na crise financeira de 2008 é praticamente inimaginável no Brasil.

“Com spreads tão altos nos empréstimos, operações bancárias tradicionais são tão lucrativas que os bancos aqui não precisam assumir tanto risco”, disse Luis Miguel Santacreu, analista de setor financeiro na agência de classificação de crédito Austin Rating. “É muito improvável que qualquer grande banco precise de injeção de capital para sobreviver”.

Ou seja, a injeção de recursos financeiros feita pelo Tesouro Nacional nos bancos por intermédio das taxas de juros estipuladas pelo COPOM é tão grande, que seria totalmente improvável a insolvência de qualquer um dos grandes bancos brasileiros.

Mas, com esse oligopólio formado pelos dois grandes bancos privados e pelos dois estatais, os tomadores de empréstimos também tem menos opções para buscar preços melhores, salvo se os bancos estatais por determinação governamental pressionarem as taxas de juros para baixo, com a necessária colaboração dos membros do COPOM (verdadeiros inimigos do Povo brasileiro).

Quando o presidente Lula chegou ao governo em 2003, os quatro maiores bancos tinham 53% do total de ativos do sistema bancário, de acordo com o Banco Central. Hoje [agosto de 2015] eles tem mais de 70%, e muitos dos bancos menores operam somente em segmentos limitados do mercado.

“Há alguma evidência de que os bancos tem poder oligopolista sobre os preços”, disse o professor Luiz Fernando de Paula.

Não somente a fatia de mercado dos maiores bancos aumentou, mas o próprio mercado de crédito aumentou muito depois que o presidente Lula e, posteriormente, a presidenta Dilma, modificaram regulações para facilitar empréstimos a consumidores e pequenas empresas.

Ambos os grupos responderam entusiasticamente. Muitos consumidores de baixa e média renda tomaram pesados empréstimos para comprar eletrodomésticos ou carros.

A dívida do setor privado aumentou para cerca de 70% da economia (antes 30%, quando o presidente Lula assumiu o governo).

Isso ainda é pouco para os padrões globais. Nos Estados Unidos, a taxa [endividamento] é próxima de 200%, e mesmo os alemães tem uma dívida do setor privado relativamente maior se comparada [com] a dívida Brasileira.

A CARGA PESADA IMPOSTA AO POVO BRASILEIRO PELOS MEMBROS DO COPOM

Mas as altas taxas de juros [praticadas pelos membros do COPOM] fazem mesmo uma dívida modesta ser um pesado fardo [para toda a Nação brasileira]. A família brasileira média gasta 22% da sua renda mensal em pagamentos de dívida, de acordo com o Banco Central. A Confederação Nacional do Comércio estima um número ainda maior, 31%.

A família americana média gasta abaixo de 10% da sua renda em pagamentos de dívida.

Com os tomadores apertados, os dias de rápido crescimento para os bancos podem ter chegado ao fim. O crescimento através de aquisições também está chegando ao seu limite.

Com o Bradesco fechando um acordo [na semana anterior a 13/08/2015] para adquirir as operações brasileiras do HSBC por 5,2 bilhões de dólares, o controle do total de ativos do sistema dos quatro maiores bancos estará próximo do máximo de 75% que o Banco Central estabeleceu em 2012. Como resultado, as autoridades podem barrar novas aquisições.

E se a recessão no Brasil se prolongar muito, o número de inadimplentes das classes sociais inferiores crescerá. Mas mesmo se os ganhos dos bancos não crescerem tão rapidamente como no passado, eles provavelmente permanecerão altos, mesmo enquanto a economia de modo geral estiver cambaleante, com insucesso somente no setor industrial, porém, com máximo sucesso nos setores produtivos bem administrados, tal como vem ocorrendo a partir de 2003.

“Os bancos estão reduzindo seu volume de empréstimos, mas as taxas de juros estão mais altas do que antes, os spreads também estão crescendo, e eles estão ganhando dinheiro com títulos do governo”, disse Luis Miguel Santacreu.

“De todas as formas, eles terão um bom lucro”, obviamente com a máxima ajuda dos membros do COPOM.